Як біткойн може стати переможцем на тлі світової банківської кризи

Оскільки світ бореться з банківською кризою на межі хаосу, Федеральна резервна система (ФРС) вжила рішучих заходів, щоб накачати ліквідність на ринку. Ця ініціатива викликала несподівану реакцію, зокрема, з боку крипторинку Bitcoin.

На тлі зростання процентних ставок і ряду заходів порятунку банків, балансування ФРС між посиленням і послабленням монетарної політики змусило багатьох інвесторів засумніватися в безпеці своїх активів.

Банківська криза стає глобальною

У Сполучених Штатах кілька банків, у тому числі Silvergate, Silicon Valley Bank, Signature Bank і First Republic Bank, зазнали величезної напруги, вимагаючи державного чи приватного втручання на ринок. Але криза не обмежилася лише США.

Європейські банки, такі як Credit Suisse і Deutsche Bank, також намагаються втриматися на плаву.

Уряди та центральні банки всього світу втрутилися, щоб пом’якшити кризу, щоб забезпечити ліквідність.

Федеральна резервна система, FDIC та інші організації кинули «грошові базуки» в обложені банки в США. Цей крок призвів до збільшення балансу ФРС на 400 мільярдів доларів лише за два тижні.

Це стрімке зростання фактично звело нанівець 64% прогресу, досягнутого в кількісному посиленні за останній рік.

Проте ринок залишається невизначеним щодо стратегії ФРС. Незважаючи на те, що процентні ставки продовжували зростати, масове вливання ліквідності збентежило ринок.

Торстен Слок, партнер і головний економіст Apollo, підтримує що розбіжність між фондами ФРС і процентними ставками на поточних рахунках є «фундаментальною причиною, чому гроші переміщуються з банківських депозитів».

Слок вважає, що ця зростаюча розбіжність є «дуже незвичною порівняно з попередніми банківськими кризами, де джерелом нестабільності зазвичай були кредитні втрати».

Біткойн процвітає на тлі психологічного пробудження

В результаті цієї невизначеності, багато інвесторів звернулися до альтернатив такі як біткойн, золото та нерухомість. Зростання занепокоєння щодо безпеки традиційного банківського обслуговування призвело допсихологічне пробудження» у біткойн-спільноті.

Це, у поєднанні з прагненням до вищих прибутків, призвело до притоку коштів у фонди грошового ринку та інші недепозитні активи, створюючи додаткове навантаження на банківську систему.

Економіст Нуріель Рубіні стверджує, що вкладники почали усвідомлювати, що «вони можуть заробити 4% на безпечних короткострокових ОВДП, у той час як вони отримають майже 0% на банківських депозитах». Це є основною рушійною силою поточних банківських перегонів.

Епоха банків, які отримували безкоштовні депозити, добігає кінця, згідно з “Dr. робитиом.” Рубіні зробив висновок, що реакція депозитів на зміну процентних ставок значно посилюється.

Незважаючи на жахливу ситуацію, експерти вважають, що банківську кризу врешті-решт буде вирішено, оскільки уряди та центральні банки невпинно працюють над запобіганням банкрутства банків як у США, так і за кордоном.

Президент Європейського центрального банку Крістін Лагард, сказав на прес-конференції після оголошення про підвищення депозитних ставок на 0,5 п.п.:

«Згідно з базовим сценарієм, економіка, схоже, відновиться протягом наступних кварталів. Промислове виробництво має пожвавитися, оскільки умови пропозиції покращаться, впевненість продовжує відновлюватися, а фірми працюють із великими резервами замовлень. Зростання зарплат і падіння цін на енергоносії частково компенсують втрату купівельної спроможності, яку зазнають багато домогосподарств внаслідок високого інфляція. Це, у свою чергу, підтримає споживчі витрати».

Тим не менш, спроби стабілізувати систему, ймовірно, призведуть до іншого інфляційного тиску та подальшого зростання цін на продукти харчування.

Тим часом інвестори все більше диверсифікують свої портфелі та довіряти альтернативам як біткойн. У мережі створено понад 4,28 мільйона біткоін-гаманців із балансом 0,1 BTC або більше.

Оскільки світ продовжує орієнтуватися на цій фінансовій міні, стає зрозуміло, що молоде покоління більше схильне покладатися на програмні рішення, ніж на системи, керовані людиною.

Інвестори повинні уважно стежити за реакцією центрального банку. Так само події в Європі та інших постраждалих регіонах можуть пролити світло на світову банківську кризу.

Постійна тенденція економіки, заснованої на боргу, і банківської системи часткового резервування свідчить про те, що в довгостроковій перспективі альтернативні активи, такі як біткойн, можуть стати найбільшим переможцем.