Акції проти золота проти біткойнів: куди варто інвестувати в умовах нестабільності ринку, спричиненої виборами в США

Наступним президентом США зроблять вибір між Дональдом Трампом з Республіканської партії або Камалою Гарріс з Демократичної партії. Вибори в США вже спровокували волатильність на світовому ринку в усіх класах активів, але фактичний вплив зрештою залежатиме від результату.

Новий уряд США також вирішить долю циклів зниження ставок і геополітичної напруги. Однак індійські ринки зіткнулися з гнівом з боку закордонних інвесторів, які вилучили майже 1,14 лакхів рупій у жовтні 2024 року, зробивши Індію найгіршими ринками у світі після Росії.

Якщо демократи повернуться до влади, очікується, що вплив на світову економіку, включаючи Індію, буде мінімальним, оскільки статус-кво збережеться. Однак, якщо республіканці прийдуть до влади (Трамп), ми очікуємо відновлення торговельних воєн, спричинених підвищенням тарифів, сказав Нітін Аггарвал, директор з інвестиційних досліджень та консультування в Client Associates, фірмі з управління сімейним капіталом.

«Якщо зниження процентної ставки в США буде відкладено, то країни з економікою, що розвивається, як Індія, також можуть стати свідками затримки у зниженні ставок репо. Будь-яка затримка зниження процентної ставки в Індії лише посилить тиск на індійську економіку, яка нещодавно почала сповільнюватися. зростання доходів”, – сказав він.

Фондові ринки/акції
Здається, у короткостроковій перспективі ситуація може стати дещо бурхливою для індійських акцій, сказав Мотілал Освал. «Нещодавня ескалація ізраїльсько-іранського конфлікту лише підливає масла у вогонь геополітичної напруги, яка вже кипить. Над результатами виборів у США нависає невизначеність. Розв’язане Китаєм монетарне стимулювання викликало хвилю тактичного відтоку FII з Індії, ” сказано.

Учасники ринку вважають, що вибори в США вплинуть на світовий ринок усіх класів активів. Відбудуться деякі різкі коливання в різних активах, але таке короткострокове хвилювання не повинно вплинути на їх довгостроковий підхід. Інвестори повинні зосередитися на створенні диверсифікованого портфеля та купувати падіння з довгостроковим інвестиційним горизонтом.

Кранті Батіні, директор зі стратегії акцій WealthMills Securities, запропонував інвесторам продовжувати інвестувати в фондові ринки, незважаючи на можливу реакцію на результати виборів. Акції були джерелом багатства в довгостроковій перспективі, і інвестори повинні використовувати ці падіння, щоб купувати якісні акції, замість того, щоб фіксувати ринки, оскільки дно невідоме.

«Інвестори повинні орієнтуватися на акції в ширшому сенсі без шкоди для якості. Однак інвестори, які не схильні до ризику, повинні дотримуватися імен з великою капіталізацією», — сказав він. «Довгострокові інвестори повинні мати близько 80-85 відсотків власного капіталу залежно від їхньої схильності до ризику. Вони можуть виділити 10 відсотків у борг, тоді як до 5 відсотків слід виділити на золото».

Золото/злитки
Аналітики, які відстежують ринок металів, не захоплені золотом, оскільки вважають, що жовтий метал різко піднявся за останній рік і може спостерігати 10-відсоткову корекцію, коли мине волатильність. Вони пропонують інвесторам реєструвати прибуток, якщо є потенціал зростання в найближчій перспективі, і знову вводити золото на нижчих рівнях.

За словами Сугандхи Сачдеви, засновниці SS WealthStreet, ціни на золото можуть мати обмежений потенціал зростання в найближчій перспективі, оскільки її цільові рівні становлять 2800 доларів США за унцію та рупій. 80000 майже досягнуто. Однак вона передбачає короткострокову нестабільність у міру розвитку глобальних подій. «Наразі ціни на золото надмірно високі, і ми можемо спостерігати корекцію до діапазону 73 000-74 000 рупій за 10 грамів у поточному кварталі, оскільки ризики негайних подій починають зменшуватися, а кошти потенційно перетікають у біткоіни та боргові ринки в короткий пробіг». сказала вона.

Сачдева очікує, що імпульс золота відновиться після цієї фази фіксації прибутку. «Хоча тактичні короткострокові інвестори все ще можуть знайти цінність золота, стратегічні довгострокові покупці виграють від очікування корекції ціни», — порадила вона. Після короткого періоду корекції ціна на золото може продовжити зростання, досягнувши близько 3000 доларів за унцію та рупій. 84 000 за 10 гр.

Заглядаючи вперед, геополітичні ризики, зміни в політиці США після виборів, активна купівля центральним банком, значний приплив ETF, зростання рівня боргу США та низькі процентні ставки в США можуть стимулювати попит на золото. Його привабливість як надійний притулок і роль хеджування портфеля продовжують позиціонувати золото як привабливу інвестицію, і будь-які падіння цін можуть дати можливість довгостроковим інвесторам додати золото для диверсифікації портфеля та захисту капіталу. Ці фактори можуть у сукупності сприяти зростанню цін на золото у 2025 році, відображаючи поєднання економічної, геополітичної та монетарної динаміки, яка впливає на поведінку інвесторів і ринкові тенденції.

Інші експерти вважають, що учасники ринку зайняли обережну позицію, враховуючи важливість цих подій. Золото та срібло стають свідками фіксації прибутку на вищих рівнях, оскільки дохідність 10-річних облігацій США залишається високою. Нестабільні світові фондові ринки також сприяють попиту на дорогоцінні метали.

Золото та срібло торгувалися з невеликим негативним ухилом на тлі найбільш насиченого ринкового тижня року. Сьогодні стартують вибори президента США. Крім того, на цей час також заплановано засідання щодо політики Федеральної резервної системи США та засідання стимулювання в Китаї, сказав Рахул Калантрі, віце-президент з сировинних товарів Mehta Equities.

Біткойн/крипто
Цифрові активи, такі як біткойн та інші криптотокени, спостерігали певну волатильність протягом останніх кількох сесій. Біткойн, найбільший цифровий актив, торгується на рівні нижче 70 000 доларів, а Ethereum – нижче позначки 2500 доларів. Загальна ринкова капіталізація криптовалют впала більш ніж на 2 відсотки до позначки в 2,25 трильйона доларів. Однак аналітики бачать інституційний приплив у клас цифрових активів після виборів.

Цей сезон виборів у США привернув увагу до криптовалюти, оскільки кандидати від обох партій підтримують розвиток криптопростору. Оскільки все більше країн, таких як ОАЕ та Європейський Союз, встановлюють чіткіші правила, криптовалюта стане основним класом активів для інвесторів, сказав Едул Пател, співзасновник і генеральний директор Mudrex.

«Враховуючи глобалізований характер і здатність захищати від інфляції, цифрові активи, такі як Bitcoin, Ethereum та інші, забезпечують диверсифікацію портфеля. У часи геополітичної напруженості криптовалюта служить стійкою альтернативою для інвестицій, подібно до золота, зберігаючи стабільність у той час як традиційні ринки реагувати на невизначеності”, – сказав він.

Батіні з Wealthmills не розглядає криптовалюти як клас активів, придатних для інвестування. «Люди заробляють гроші на спекуляціях, але шанси втратити гроші в нещасних випадках вищі», — сказав він.